Các nhà đầu tư chấp nhận rủi ro cao hơn trong quỹ KiwiSaver của mình nhìn chung đang được đền đáp xứng đáng.
Morningstar vừa công bố khảo sát KiwiSaver mới nhất, cho thấy quý 3 là một giai đoạn tích cực đối với các nhà cung cấp KiwiSaver.
Trong ba tháng, quỹ năng lượng sạch của Koura đạt hiệu suất cao nhất với mức lợi nhuận 33,6%.
Tính trong cả năm, quỹ Bitcoin của Koura là quỹ hoạt động tốt nhất, với lợi nhuận gần 100%.
Ở chiều ngược lại, trong ba tháng, quỹ cổ phiếu Úc và New Zealand Mint của InvestNow xếp cuối bảng; còn trong một năm, quỹ bất động sản quốc tế của OneAnswer là quỹ có hiệu suất thấp nhất.
Trong một năm, các quỹ bảo thủ đạt lợi nhuận trung bình 6,1%, quỹ vừa phải 7,3%, quỹ cân bằng 10,7%, quỹ tăng trưởng 11,2% và quỹ tích cực 15,2%.
Báo cáo cho thấy kể từ năm 2007, khi KiwiSaver ra mắt, các quỹ bảo thủ đã có mức lợi nhuận tích lũy trung bình 129,6%, quỹ vừa phải 141,1%, quỹ cân bằng 184,5%, quỹ tăng trưởng 240,6% và quỹ tích cực 210,2%.
Các quỹ rủi ro hơn có nhiều khả năng trải qua biến động, nhưng chúng được kỳ vọng sẽ mang lại lợi nhuận tốt hơn trong dài hạn.
Tác giả báo cáo Greg Bunkall viết:
“Nếu nhìn lại rất dài hạn, từ khi KiwiSaver bắt đầu, có gần 50 quỹ mà chúng tôi biết đã ra đời cùng KiwiSaver vào ngày 01/10/2007 trong các danh mục tài sản đa dạng và vẫn tồn tại cho đến ngày nay.”
“Trong khoảng thời gian đó, chúng ta đã chứng kiến những sự kiện đáng chú ý làm rung chuyển thị trường, bao gồm Khủng hoảng tài chính toàn cầu (GFC) và Covid. Mặc dù số lượng quỹ tham gia ở cấp độ danh mục trong suốt thời gian này còn nhỏ, nhưng nhìn chung, giống như các giai đoạn khác mà chúng ta đã xem xét, rủi ro đã được đền đáp một lần nữa.”
Người sáng lập Koura, Rupert Carlyon, cho biết các quỹ tích cực thường được kỳ vọng sẽ vượt trội hơn các quỹ tăng trưởng, nhưng ông nói rằng điều này có thể là do cấu trúc của thị trường.
Ông cho biết các quỹ tích cực sẽ có hiệu suất mạnh mẽ hơn trong 5 năm tới, bởi vì số lượng quỹ tích cực đã tăng trưởng đáng kể trong thời gian đó. “Danh mục này nhỏ hơn cho đến gần đây, khi chúng tôi nhận ra rằng các nhà đầu tư dài hạn thực sự cần phân bổ thêm vào tăng trưởng và đó là lý do tại sao bạn thấy sự bùng nổ lớn về số lượng quỹ.”
Ông nói rằng việc thảo luận về sự cần thiết phải chấp nhận rủi ro cao hơn sẽ dễ dàng hơn sau một đợt thị trường tăng giá kéo dài, khi thị trường đã hoạt động tốt cho các nhà đầu tư.
“Tôi nghĩ các nhà đầu tư, đặc biệt trong bốn hoặc năm năm qua, đã nhận thức rõ hơn về thị trường, về sự cần thiết phải chấp nhận rủi ro. Điều đó là do sự kết hợp của lãi suất cực thấp… và sau đó cũng thông qua tiền khẩn cấp Covid, Sharesies – chúng ta có cả một thế hệ nhà đầu tư khác hiểu biết hơn một chút về mọi thứ.”
Ông cho biết các nhà đầu tư cá nhân đang thúc đẩy thị trường nhiều hơn bao giờ hết.
“Tại sao họ không chọn lọc, tại sao chúng ta không thấy nhiều quỹ ngành khác nhau, quỹ theo chủ đề… Tôi rất thiên vị nhưng tôi cũng muốn nói rằng với những gì chúng ta đã thấy trong vài tháng qua với năng lượng sạch và bitcoin, nó cho thấy việc làm điều gì đó khác biệt thực sự có thể gia tăng giá trị trong KiwiSaver.”
Trong 5 năm, các quỹ tích cực đã mang lại lợi nhuận trung bình 10% mỗi năm, so với 8,3% của các quỹ tăng trưởng.
Bunkall cho biết quý 3 là một giai đoạn mang tính xây dựng cho các nhà đầu tư đa dạng hóa.
Áp lực lạm phát đã giảm bớt và các ngân hàng lớn trên thế giới đã cắt giảm lãi suất.
ASB có các quỹ bảo thủ, cân bằng và vừa phải hoạt động tốt nhất trong một năm. Quay St dẫn đầu các danh mục tăng trưởng và tích cực. Milford vẫn là quỹ tăng trưởng hàng đầu trong 10 năm.
Bunkall lưu ý rằng một số quỹ đa tài sản chi phí thấp của Kernel cũng có hiệu suất mạnh mẽ.
Các Quỹ Hoạt Động Tốt Nhất Trong 10 Năm
- Bảo thủ: Quỹ Milford Conservative
- Vừa phải: Quỹ Generate Moderate
- Cân bằng: Quỹ Milford Balanced
- Tăng trưởng: Quỹ Milford Active Growth
- Tích cực: Quỹ Booster Socially Responsible High Growth
Các Quỹ Hoạt Động Tốt Nhất Trong 5 Năm
- Bảo thủ: Quỹ Quay St Conservative
- Vừa phải: Quỹ Milford Moderate Fund
- Cân bằng: Quỹ Quay Street Socially Responsible Investment
- Tăng trưởng: Quỹ Quay St Growth
- Tích cực: Quỹ SuperLife High Growth
Theo rnz.co.nz